深圳金融服務充分覆蓋科技創新全過程
上個月，國內領先的半導體和集成電路設計企業——上海安路信息科技股份有限公司迎來了高光時刻:在科創板首發上市。這標志著我國創投龍頭深圳市創新投資集團（簡稱“深創投”）投資并助推上市的企業增至200家，這也是我國本土創投單一機構投資企業上市數首次達到200家。
科技企業初創期，資金斷流往往是壓垮企業的“最后一根稻草”。從深圳大批創投企業的創新實踐可以看出，深圳既是科技創新高地，又是資金蓄水池。科技金融充分覆蓋科技創新全過程。在深圳，有了好項目，就不愁沒有金融“活水”注入。
深創投累計投資金額約773億元
深圳市亞輝龍生物科技股份有限公司（下稱“亞輝龍”）是深創投投資并助推上市的企業之一。
亞輝龍成立于2008年，主要從事生物醫藥產業體外診斷領域產品的研發、生產、銷售和服務，是國家、廣東省、深圳市“知識產權優勢企業”。回顧在深創投扶持下走過的上市歷程，公司董事長胡鹍輝感慨萬千：“隨著體外診斷行業的日漸成熟，近年來亞輝龍邁出了迅猛的發展腳步，資金的需求也不斷增加。在龍崗區總部基地建設、推出新型化學發光免疫分析儀兩個重大項目中，深創投通過A輪融資給予了關鍵助力。借助深創投的影響力，公司引入了其他知名投資者。同時深創投還派駐在生物醫藥行業有多年專業經驗的周伊博士作為公司外部董事進入公司董事會，進一步完善了公司法人治理水平。”
回顧當年的投資過程，深創投紅土醫療基金總經理周伊博士告訴記者：“深創投2016年參與亞輝龍A輪投資，當時公司80%收入還來源于代理業務，但我們十分看好其自產產品的發展前景，在研產品也比較豐富，十分符合深創投聚焦硬科技企業的投資理念。之后我們又連續兩輪加注，守得云開見月明，終于在今年5月迎來了亞輝龍的科創板上市。”
八成上市企業分布在硬科技行業
亞輝龍的上市充分體現了深創投多年的投資路徑。
據深創投研究中心分析，深創投投資的200家上市企業整體呈現四大特點：硬科技領域企業占比高，80%分布在信息科技、智能制造、生物健康、新材料、新能源等硬科技行業，有26家企業在科創板上市；中小企業占比高，以首輪投資時企業發展規模統計，中小企業占比超過90%；投早、投長導向突出，投資的初創期、成長期項目占比77.5%，堅持價值投資、重點項目多輪投資，長期陪伴成長，部分項目從投資到上市堅守陪伴十余年；區域分布廣泛，上市企業來自我國24個省級行政單位的59個城市，來自粵港澳大灣區的被投企業上市數占32%，來自深圳的被投企業上市數占24.5%，體現深創投立足深圳、面向全國的特點。
目前，深創投已投資企業1204家/1369個項目，累計投資金額約773億元，其中，385個項目已退出（含上市退出），投資企業上市地分布在9個國家、合計17個資本市場。通過專業化投資、全方位服務，深創投助推了康方生物、怡合達、騰訊音樂、西部超導、寧德時代、邁瑞醫療、瑞芯微、奇安信、恒玄科技、中芯國際、濰柴動力、信維通信、睿創微納、復旦微電、華大基因、榮昌生物、瀾起科技、穩健醫療等眾多明星企業成長。
金融資本覆蓋科技創新全程
“深創投是中國創投行業發展的一個縮影。”深創投董事長倪澤望表示，深創投1999年由深圳市政府出資并引導社會資本出資設立，是我國最早成立的創投機構之一。深創投的成長充分體現了深圳所擁有的鼓勵創新、開放包容的干事創業環境。
2010年，深圳市發起設立市政府引導基金，創新財政資金支持科技發展方式。目前，市政府引導基金注冊資本1000億元，已簽約在管子基金140支，其中市場化子基金放大倍數近6倍，子基金群覆蓋創業投資各個階段和領域，已累計投資項目2500多個，85％以上聚焦于戰略新興產業等科技創新類項目，其中獲得后續融資項目超過700多個，并孵化出估值超10億美元的科技成長項目80多個。財政資金秉承“政府引導、市場運作、杠桿放大、防范風險”原則，引導社會資本共同加快創新驅動發展步伐，全面推進產業轉型升級。
近年來，創業者還常提到一個關鍵詞:深圳天使母基金。在深圳市委市政府的大力支持下，深圳天使母基金于2018年3月應運而生。它是深圳市對標國際一流、補齊創業投資短板、助力種子期初創期企業發展的重要政策舉措。
“深圳不能滿足于有一個‘華為’，一個‘騰訊’，應該努力營造千百個‘華為’、‘騰訊’不斷涌現的外部環境，真正成為優秀企業層出不窮的肥田沃土，深圳天使母基金就是要努力成為天使投資生態的奠基人。”深圳天使母基金管理公司董事長姚小雄介紹說，成立3年來，深圳天使母基金累計決策60多支子基金，子基金已交割項目超400個，已投項目中估值超1億美元的項目53個，估值超10億美元的項目1個。
如今，金融資本覆蓋科技創新全程。據不完全統計，在商業銀行領域，深圳已有29家銀行設立或明確專門部門統籌科技金融發展，12家銀行設立科技特色支行41家。
依托深圳證券交易所，深圳正在加快籌建全國性的知識產權和科技成果產權交易中心，建立連接技術市場與資本市場的綜合服務平臺。
同時，深圳不斷厚植科技金融沃土，全面撬動各類資本支持科技創新。對中小微科技企業，深圳出臺了《深圳市科技型中小微企業貸款貼息貼保項目管理辦法》，升級實施貸款貼息貼保計劃，擴大合作銀行范圍，目前已累計對中小微科技型企業予以近兩億元貼息支持。（記者 何泳）
